近日，中國(guó)保監(jiān)會(huì)印發(fā)了《中國(guó)保監(jiān)會(huì)關(guān)于進(jìn)一步完善人身保險(xiǎn)精算制度有關(guān)事項(xiàng)的通知》。

內(nèi)容涵蓋六大方面

《通知》主要內(nèi)容包括六大方面：一是再次提高人身保險(xiǎn)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)保障水平；二是下調(diào)萬(wàn)能保險(xiǎn)責(zé)任準(zhǔn)備金評(píng)估利率；三是對(duì)中短存續(xù)期業(yè)務(wù)占比提出比例要求；四是進(jìn)一步完善中短存續(xù)期產(chǎn)品監(jiān)管政策；五是完善產(chǎn)品設(shè)計(jì)有關(guān)監(jiān)管要求；六是強(qiáng)化總精算師責(zé)任。

保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人稱(chēng)，在人身險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化改革中，將保險(xiǎn)金額與保費(fèi)或賬戶(hù)價(jià)值的最低比例要求由105%提高至120%，該風(fēng)險(xiǎn)保障水平已是世界較高水平。此次進(jìn)一步將人身保險(xiǎn)產(chǎn)品主要年齡段的死亡保險(xiǎn)金額比例要求由120%提升至160%，該風(fēng)險(xiǎn)保障要求超過(guò)美國(guó)、歐洲、亞洲等世界主要國(guó)家和地區(qū)保險(xiǎn)監(jiān)管部門(mén)要求。

在下調(diào)萬(wàn)能保險(xiǎn)責(zé)任準(zhǔn)備金評(píng)估利率方面，保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人稱(chēng)，根據(jù)市場(chǎng)利率下行情況，將萬(wàn)能保險(xiǎn)責(zé)任準(zhǔn)備金評(píng)估利率上限下調(diào)0.5個(gè)百分點(diǎn)至3%，高于評(píng)估利率上限的人身保險(xiǎn)產(chǎn)品報(bào)中國(guó)保監(jiān)會(huì)審批，防范利差損風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)增強(qiáng)保險(xiǎn)公司未來(lái)履行合同義務(wù)的能力。同時(shí)，為保持產(chǎn)品之間的平衡，鼓勵(lì)發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)保障類(lèi)業(yè)務(wù)，普通型人身保險(xiǎn)產(chǎn)品評(píng)估利率維持3.5%不變。

《通知》對(duì)中短存續(xù)期業(yè)務(wù)占比提出比例要求，繼續(xù)保持對(duì)中短存續(xù)期業(yè)務(wù)規(guī)模的管控，同時(shí)對(duì)中短存續(xù)期業(yè)務(wù)規(guī)模在公司業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)中的占比提出了明確的比例要求，要求自2019年開(kāi)始中短存續(xù)期業(yè)務(wù)占比不得超過(guò)50%，2020年和2021年進(jìn)一步降至40%和30%，給市場(chǎng)以明確預(yù)期，引導(dǎo)部分保險(xiǎn)公司逐步調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，避免“急剎車(chē)”，形成現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)。

在進(jìn)一步完善中短存續(xù)期產(chǎn)品監(jiān)管政策方面，《通知》將投資連結(jié)保險(xiǎn)產(chǎn)品納入中短存續(xù)期產(chǎn)品的規(guī)范范圍，要求保單貸款比例不得高于現(xiàn)金價(jià)值或賬戶(hù)價(jià)值的80%，對(duì)附加萬(wàn)能保險(xiǎn)和附加投資連結(jié)保險(xiǎn)進(jìn)行單獨(dú)評(píng)估，防止保險(xiǎn)公司通過(guò)投資連結(jié)保險(xiǎn)、保單貸款、附加險(xiǎn)等方式規(guī)避中短存續(xù)期產(chǎn)品監(jiān)管政策。

在完善產(chǎn)品設(shè)計(jì)有關(guān)監(jiān)管要求方面，《通知》要求保險(xiǎn)公司不得將終身壽險(xiǎn)、年金保險(xiǎn)、護(hù)理保險(xiǎn)設(shè)計(jì)成中短存續(xù)期產(chǎn)品，堅(jiān)持上述產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)保障和長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄屬性。要求保險(xiǎn)公司合理確定各項(xiàng)產(chǎn)品費(fèi)用收取，對(duì)于利潤(rùn)測(cè)試結(jié)果顯示新業(yè)務(wù)價(jià)值為負(fù)的產(chǎn)品不接受審批和備案。

《通知》強(qiáng)化了總精算師責(zé)任。明確總精算師的履職要求和報(bào)告義務(wù)，進(jìn)一步強(qiáng)化總精算師的責(zé)任，對(duì)于履職不到位的總精算師給予取消資格等嚴(yán)厲處罰，切實(shí)發(fā)揮總精算師在公司產(chǎn)品精算管理中的關(guān)鍵作用。

堅(jiān)持三個(gè)原則

保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人稱(chēng)，《通知》出臺(tái)的背景在于，近年來(lái)，隨著人民群眾收入水平的提高和財(cái)富管理需求的快速增長(zhǎng)，部分兼具風(fēng)險(xiǎn)保障和理財(cái)功能的產(chǎn)品受到社會(huì)的普遍歡迎。由于這類(lèi)產(chǎn)品滿(mǎn)足了社會(huì)需求，并具有收益穩(wěn)定、透明度高、銷(xiāo)售誤導(dǎo)少等特點(diǎn)，得到了持續(xù)快速發(fā)展。同時(shí)，個(gè)別公司基于發(fā)展策略的不同和經(jīng)營(yíng)管理水平的差異，逐步暴露出業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)單一等風(fēng)險(xiǎn)隱患。在此背景下，中國(guó)保監(jiān)會(huì)通過(guò)修訂完善人身保險(xiǎn)有關(guān)精算制度，促使其持續(xù)健康發(fā)展。

保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人稱(chēng)，文件制定過(guò)程中主要把握了堅(jiān)持“保險(xiǎn)姓保”的本質(zhì)特征、堅(jiān)持總量控制的任務(wù)目標(biāo)、堅(jiān)持循序漸進(jìn)的調(diào)控節(jié)奏三大原則。

通過(guò)大幅提高萬(wàn)能保險(xiǎn)等人身保險(xiǎn)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)保障水平，進(jìn)一步強(qiáng)化人身保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)保障功能，增強(qiáng)保險(xiǎn)產(chǎn)品供給的有效性。杜絕將人身保險(xiǎn)產(chǎn)品簡(jiǎn)單異化為短期理財(cái)產(chǎn)品的行為，確保人身保險(xiǎn)產(chǎn)品體現(xiàn)其本質(zhì)特征。對(duì)于中短存續(xù)期產(chǎn)品，繼續(xù)實(shí)施嚴(yán)格的投入資本與凈資產(chǎn)取大的總量控制政策，控制好風(fēng)險(xiǎn)總敞口。引導(dǎo)保險(xiǎn)公司科學(xué)規(guī)劃中短存續(xù)期業(yè)務(wù)，切實(shí)轉(zhuǎn)變自身發(fā)展方式。充分考慮市場(chǎng)的可承受力，把握好監(jiān)管政策分寸，避免“急剎車(chē)”或“一刀切”，通過(guò)加強(qiáng)市場(chǎng)引導(dǎo)、明確市場(chǎng)預(yù)期，推動(dòng)全行業(yè)逐步調(diào)整到位，維護(hù)市場(chǎng)整體穩(wěn)定。

強(qiáng)化監(jiān)管力度

保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人對(duì)政策實(shí)施后可能產(chǎn)生的影響進(jìn)行了整體研判和評(píng)估，并認(rèn)為，人身保險(xiǎn)業(yè)提升保障水平將大大提速，保險(xiǎn)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力將進(jìn)一步增強(qiáng)，政策將平穩(wěn)實(shí)施。在新老產(chǎn)品切換、中短存續(xù)期產(chǎn)品額度控制等政策執(zhí)行時(shí)采取“軟著陸”政策，充分考慮了行業(yè)的承受能力和現(xiàn)金流等風(fēng)險(xiǎn)，給予一定過(guò)渡期，并制定了相應(yīng)的應(yīng)急預(yù)案，預(yù)計(jì)政策實(shí)施后市場(chǎng)整體將保持穩(wěn)定。

對(duì)于中國(guó)保監(jiān)會(huì)對(duì)中短存續(xù)期產(chǎn)品、萬(wàn)能保險(xiǎn)等產(chǎn)品下一步采取的監(jiān)管措施，中國(guó)保監(jiān)會(huì)在進(jìn)一步完善人身保險(xiǎn)精算制度的同時(shí)，將綜合運(yùn)用多種手段，強(qiáng)化對(duì)萬(wàn)能保險(xiǎn)等人身保險(xiǎn)產(chǎn)品的監(jiān)管力度，嚴(yán)守風(fēng)險(xiǎn)底線。一是密切關(guān)注《通知》執(zhí)行情況和行業(yè)中短存續(xù)期業(yè)務(wù)等發(fā)展情況，督促公司嚴(yán)格落實(shí)《通知》監(jiān)管規(guī)定；二是進(jìn)一步推進(jìn)保險(xiǎn)公司調(diào)結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)方式，加快風(fēng)險(xiǎn)保障型和長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄型業(yè)務(wù)發(fā)展，要求保險(xiǎn)公司要姓“�！�，防止大股東把保險(xiǎn)公司變成融資平臺(tái)；三是進(jìn)一步強(qiáng)化對(duì)保險(xiǎn)公司現(xiàn)金流的監(jiān)測(cè)預(yù)警，定期開(kāi)展現(xiàn)金流壓力測(cè)試；四是進(jìn)一步強(qiáng)化資本約束力度，切實(shí)提高行業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理水平，防范償付能力不足風(fēng)險(xiǎn)；五是進(jìn)一步強(qiáng)化保險(xiǎn)公司資產(chǎn)負(fù)債配置監(jiān)管。